Динамика цен на нефть

Сегодня цены на нефть влияют на экономику практически каждой страны. При этом чаще всего продается сырая нефть. Самые крупные биржи, где торгуют поставками «черного золота», располагаются в Нью-Йорке и Лондоне.

Для начала – как нефть считают. Мерой объема нефти, в которой ведется ее подсчет, является баррель (от английского «бочонок»). Название происходит оттого, что в Америке нефть продавали бочками. Мера со временем немного усложнилась, хотя принцип остался тем же. На сегодня есть несколько разновидностей баррелей – американский, равный 119, 2 литрам, голубой нефтяной, равный 158,9 литрам, и сухой, составляющий 115,6 литра.

Нефть: цена зависит от качества

В зависимости от места добычи, нефть может значительно отличаться по качеству. Цена барреля сырой нефти зависит от плотности и состава. В разных месторождениях нефть формируется с примесями разных веществ. Как известно, нефть образуется в результате разложения живых организмов. Продукт этого разложения может образовываться в разных средах и условиях. В процессе разложения элементы нефти взаимодействуют с разными химикатами, что образует примеси. Они и влияют на качество нефти и ее стоимость.

Эталоном качества нефти является сырье сорта Brent – нефть такого качества добывается на платформах Северного моря. Плотность ее составляет 0,825-0,828 г/см.куб, в составе около 0,37% серы. Поставки нефти данного сорта – предмет торгов на Лондонской бирже. При этом цена на нефть, которую указывают в котировках, представляет собой стоимость фьючерса – контракта на поставку и прием не менее чем 1000 баррелей сырья. Фьючерсы не позволяют точно рассчитать стоимость сырья, поскольку связаны со спекуляцией.

Американский эталон нефти – сорт West Texas Intermediate, иначе называемый Light Sweet. Данное сырье отличается низким содержанием серы – не более 0,24% и плотностью в 0,827 г/см.куб. Добывается в Мексиканском заливе и на Среднем Западе.

Цена барреля нефти сорта Brent сейчас ниже стоимости сорта West Texas Intermediate на полтора-два доллара. Однако разница в цене в некоторые периоды значительно колебалась. Так, в 2007 и 2009 году Brent стоила на 4 доллара больше техасской смеси, а в 2004 и 2008 годах WTI, напротив, была дороже конкурента на 5 долларов. В целом, сорт Brent отличается большей волатильностью, поскольку объемы добычи сырья постоянно снижаются, что вызывает изменение его характеристик.

Если речь идет о немедленных поставках – «спот» — чаще всего имеется в виду нефть из Дубаи сорта Fateh. Ее плотность составляет 0,871 г/см.куб, а серы в составе около 2%.

Как определяется цена нефти?

Цена нефти и ее динамика на мировом рынке определяется не только сортом и качеством. Биржевые и внебиржевые котировки нефти зависят прежде всего от соотношения предложения и спроса, а также от роста или снижения издержек поставок. Немаловажна также и информация об объемах добычи, количествах мировых промышленных и стратегических запасов, политическая и экономическая обстановка в нефтедобывающих регионах. Эти факторы могут напрямую повлиять на потребление нефти. Политическим фактором может быть позиция ОПЕК (Организации стран-экспортеров нефти), контролирующей цены на нефть.

В целом, цена на нефть отличается значительной тенденцией к изменениям. Иногда на ведущих биржах цена барреля может повышаться или понижаться на доллар в течение дня. Цены на нефть позволяют биржевым игрокам получать значительные прибыли, однако и потери могут быть весьма существенными. Историческим минимумом за последние 30 лет стал 1998 год, когда стоимость барреля нефти равнялась 11 долларам США. Максимальная цена была зафиксирована в феврале 2008 года, когда за баррель нефти давали 103 доллара.

Основными факторами, которые влияют на стоимость контракта поставки нефти, являются: сорт и характеристики сырья (плотность, содержание серных и механических примесей, парафина); объем поставки (танкер, либо иной объем); характер поставки и место отгрузки сырья; расходы на транспорт для доставки к покупателю; число посредников и их комиссионные.

Кроме того, стоимость сделок по поставкам нефти всегда привязана к стоимости эталонов.

Где и как применяется нефть

Несмотря на то, что сырая нефть применяется крайне мало, она незаменима для получения других продуктов. В первую очередь, это различные виды топлива и других горюче-смазочных материалов, растворители. Из нефтепродуктов сегодня получают пластмассы, синтетические каучуки, моющие средства, красители, присадки в топливо и многое другое. Плотность энергии в нефти выше, чем в каменном угле, она легко транспортируется на значительные расстояния, имеет массу возможностей для обработки и переработки.

Основными производителями нефти на сегодня являются страны Ближнего Востока, Южная Америка, США, Канада, Россия, Казахстан. Но далеко не во всех этих странах существуют предприятия, использующие нефть в качестве ресурса для производства. Недостаток нефти в одних странах и наличие ее в других и «двигают» международную торговлю ресурсом, которая, в свою очередь, напрямую влияет на курс ее стоимости.

Кроме того, развитие промышленности и динамика потребления вызывают постепенное истощение мировых запасов. Как следствие, нефть постепенно дорожает. Но одновременно это указывает и на риски инвестиций в нефть за счет альтернативных источников энергии – как только они «победят» на рынке энергетики, нефть обрушится в цене.

Это приводит к тому, что нефтяные компании ищут другие источники драгоценного вещества.

Альтернативные источники нефти

Сегодня в качестве альтернативных источников топлива рассматриваются:

1. Нефтеносные пески.

2. Горючие сланцы.

3. Биотопливо.

Основная проблема первых двух источников нефти – высокая угроза окружающей среде и низкая эффективность добычи. Поэтому они используются гораздо реже, чем добыча нефти в скважинах.

Нефтеносные пески в Канаде, Ориноко и Альберте содержат запас нефти приблизительно в 2 триллиона баррелей, однако для обработки песков необходимо много пресной воды и электроэнергии, поэтому сегодня добыча такой нефти обходится в две трети ее стоимости. Существующая добыча не достаточно экономна и нуждается в усовершенствовании.

Горючие сланцы, месторождения которых имеются в США, имеют запас почти в 3,5 триллиона баррелей нефти. Несмотря на то, что современное производство нефти из сланцев отличается высокой экологической опасностью, и ведутся поиски новых решений данной проблемы.

Биотопливо, получаемое из растительного сырья, может стать основной заменой нефти, особенно если существующие методы ее добычи не будут в ближайшие годы усовершенствованы. Его проблема – недостаточные объемы производства. Биоспирт и биодизель производятся в настоящее время в количестве 50 миллиардов литров ежегодно. Такие объемы не могут удовлетворить растущих потребностей в топливе. Биотопливо остается уделом избранных, весь же мир пользуется нефтью.

Как мы видим, позиции нефти на мировых рынках можно назвать уверенными, однако ее стоимость находится под постоянным влиянием изменчивых политических и экономических факторов. Не говоря уже о том, что большинство регионов, в которых добываются самые дорогие ее сорта, нельзя назвать спокойными.